陈钊《中国经济》第6讲：技术进步

听众朋友们大家好，我是陈钊，来自复旦大学经济学院。今天我给大家讲的内容是技术进步。      

这是一个让很多人都关心的话题，不仅中国人在关心，全世界都在关心。

为什么？因为毫无疑问，中国早已经成为了世界头号的制造业大国。于是很自然的，大家接下来关心的问题就是：中国什么时能够成为世界的制造业强国，这就得看中国制造业的技术进步有多快了。               

这个问题也关系到我们的投资决策，在我们的投资决策中，需要准确把握企业的技术进步潜力。比方说，如果你想在一些高科技行业中寻找有投资价值的企业，那么，你就得判断怎样的企业更具有技术进步的潜力。

这是我们今天话题的核心内容。最后，我们也会来谈一谈，技术进步可能给未来带来怎样的改变。        

一、中国的技术水平

接下来，先问大家一个问题：                

你们认为，总体来看，与其他国家相比，中国的技术进步到底处在怎样的水平？                

这需要我们找一个可比性的指标，比如说研发投入占GDP的比重。如果一国新创造的财富中，更多的比例被投入到研究与开发活动之中，那么这个国家未来的技术进步的速度通常也会更快。                

那么，中国的研发投入占GDP的比重有多大呢？

我们挑选另外三个国家来进行比较，一个是和中国一样同属于发展中国家的印度，另外两个则是属于发达国家的美国和加拿大。大家可以先在心里做一个初步的判断。                

好，下面我先告诉大家，根据世界银行的数据，在1996年的时候，中国的这个指标只有0.5%多一点，跟印度基本相同，甚至还略低于印度。

而美国则接近2.5%，也就是说，当时中国的创新能力大约只有美国的五分之一，与加拿大相比也不到人家的三分之一。这似乎并不奇怪，毕竟美国、加拿大都是发达国家。                

那好，接下来再来看看，过了15年之后，也就是到了2011年的情况。

这时，印度的这个指标已经略有提高，但距离1%还有一定差距。那么中国呢？已经超越加拿大，并朝着2%的目标接近了。

虽然美国始终是国际领先者，但此时，中国与美国在这个指标上的差距，已经从原先的五分之一，追赶到了美国的三分之二。这个技术进步的速度，已经是相当快了。                

国际上也有些学者通过其他指标来考察中国的技术进步或科研实力。一个指标是中国的专利申请量与专利拥有量，另一个指标是国际SCI论文的发表数量。

如果用这两个指标来看，那么中国这些年来的表现几乎可以用井喷来形容了。                

我相信，说到这里，熟悉中国的人可能都会有所怀疑，专利与科技论文的数量真的能反映中国的技术进步吗？                

以专利为例，我们知道，中国的专利构成中，更有价值的发明专利比例很低，专利的产业化水平也很低。也就是说，很多专利只是静静地躺在那儿，并没有转化为产品。

说到中国的国际科技论文发表，数量的增长虽然很快，但这些论文的引用率却很低，也就是说，科技论文的质量并不高。

所以，对于中国的技术进步，我们不能简单地就用专利或科技论文的发表数量来直接衡量。       

下面我们围绕高新技术企业来看看中国的研发投入，这也是我和我的几位合作者专门研究过的问题。

中国的高新技术企业代表了最具有创新能力的企业群体，这部分企业也容易受到资本市场上投资者的青睐。

在中国的高新技术企业的认定中，一个最为核心的衡量指标就是企业的研发投入强度，也就是企业研发投入占销售收入的比重。在2008年之前，高新技术企业的认定标准要求企业的研发强度得达到5%。

当然，符合这些条件的高新技术企业是能够获得政策优惠的，其中就包括企业所得税的优惠。于是，很自然的，一些企业就会把它的研发强度提高到5%以上，这就会起到对企业研发投入的激励效果，这一点在数据上得到了初步的印证。             

如果我们从微观上看企业的研发投入，就会发现这样一个有意思的现象：在研发强度达到或略高于5%的水平上，高新技术企业的数量相当多，远远多于研发强度略低于5%或研发强度为6%的企业的数量。                

后来，政府也意识到，这种一刀切式的对企业研发强度的要求并不合理。为什么呢？

因为对于大企业来说，销售收入的基数本来就很大，所以占销售收入5%的研发投入要求很可能是太高了；对于规模较小的企业，销售收入的基数并不太大，所以5%的研发投入并不难实现。                

所以，到了2008年之后，政府调整了对高新技术企业认定标准中有关研发强度的要求，具体变为：销售收入超过2亿元的企业，研发强度达到3%即可；销售收入在5千万元到2亿元之间的，研发强度需要达到4%；销售收入不足5千万元的，研发强度则要求达到6%。                

于是，新的规定出台之后，有意思的现象又出现了。

大家应该可以猜到，那就是又有相当多的企业把研发强度集中在等于或略高于3%、4%、6%的水平上。                

以上发现说明了什么？一部分企业可能为了使自己的研发强度达到政策要求，而将一些原本不应属于研发投入的成本算作研发投入。我们自己的研究证实了这一判断。                

在会计处理上，企业的研发投入被作为管理费用来对待，于是我们考察了两个指标之间的关系，一个是前面所说的企业的研发强度，另一个是其他管理费用占销售收入的比重，也就是扣除掉研发投入之外的其他管理费用占销售收入的比重。                

理论上来说，这两者不应该存在明显的关系。然而，接下来奇怪的事情就发生了，对于销售收入在2亿元以上的大企业，当研发强度一旦达到3%的时候，其他管理费用占销售收入的比重却有一个明显的下降。

不出意外，对于另外两种规模的高新技术企业，这个下降出现在研发强度达到4%与6%的时候。     

这是为什么？我们认为，唯一可能的解释是——企业为了让研发强度达标，会把原来不属于研发投入的其他管理费用，挪到研发成本的名目之下。

于是，我们就可以估算高新技术企业在研发投入上的水分。事实上，一旦挤掉了水分，我们就会发现：中国高新技术企业研发投入的回报并不低。                

作为投资者，你可以从中学到什么呢？那就是对企业技术进步潜力的判断能力。

如果一个高新技术企业，它的研发强度刚好达标，并且其他管理费用占销售收入的比重又偏低的话，那么你就应该怀疑这家企业的研发投入很可能存在水分，它的技术进步很可能缺乏后劲。                

二、技术进步带来的影响                                        

最后，我们来看一看，既然中国已经连续多年来都表现出较为快速的技术进步，那么这一趋势会对我们的未来带来怎样的改变呢？                

让我们从身边的一个现象说起。

不知道你有没有注意到，如今在一些商场休息区、候机楼等处，经常可以看到供人休息放松的按摩椅，这就是技术进步之后机器对人的替代。

这样的趋势在制造业领域也开始出现，尤其是随着技术进步过程中人工智能的出现，工业机器人在中国的应用已经越来越为广泛，一部分手工劳动正在被机器逐渐取代。

那么，再问大家一个问题，你觉得自动按摩椅能够完全取代人工按摩服务吗？

我相信，大多数人的答案应该是不能。

因为机器难以根据我们体型的不同而找准穴位，也难以针对每个人身体状况的不同而调整力度。即便未来技术上可以做到这些，机器也无法在提供服务的同时，与顾客聊天进行情感沟通不是吗？                

所以，你觉得未来随着技术进步的加快，特别是人工智能的广泛应用，最不可能被取代的其他行业是什么？

我的答案是服务业，尤其是具有个性化需求的、涉及到人和人之间互动沟通的服务业。至于具体有哪些，这个就留给大家去思考了。                

最后，希望今天的课程能够让我们对中国的技术进步与创新能力有所认识，能更准确地判断中国高新技术企业的创新能力与投资价值，也能让我们更好地适应未来技术进步将带来的改变，从中寻找新的产业机会。                            

我们今天的课程就到这里，下次课再见。   

校对 | 张影