随机漫步的傻瓜7

随机漫步的傻瓜7：如何理性的看待数据？避免被随机性伤害

各位书友大家好，欢迎继续做客老齐的读书圈，今天我们继续为您带来这本书，随机漫步的傻瓜，昨天我们说到了统计数字上的一些随机性，引发的幸存者偏差，那么有人就说了，不看数据行不行呢？肯定是不行的，没有数据你就像瞎子一样，那么到底该怎么客观地看待数据的问题，其实也非常简单，就是多看点时间。时间会消除随机性。你如果光看一年基金表现的好坏，那么确实有人能做到一年翻一倍。但是你看他5-10年，甚至把这个经理之前的基金产品都找出来，你大概就清楚，他是有能力还是纯粹因为运气好了。老齐在粉丝群里讲基金的逻辑基本就是这个，我们不能光看最近，还要看他在牛市，熊市以及震荡市分别的表现，还要看他管理其他产品的表现。从而判断这个基金该不该投资。

另外，我们平常接触其他人其他事业可以用这个方法，偶尔遇到一个成功者，你先别盲目崇拜，要先了解他背后群体的大小，也就是有多少人，产生了这一两个成功者，比如就10个人参与投资比赛，还取得了非常棒的收益，那确实是水平高。但是如果是好几万人参赛，找出几个取得收益高的，并非什么难事。

我们在做投资或者买理财产品的时候，经常会遇到策略回测这个词，也就是说有人给你宣称，我们的策略能够跑赢任何一个时期，并取得非常好的收益，这种事咱们也要半信半疑，回测确实能说明问题，他在各个时期的适应能力可以一目了然，但是回测也有可能是一场骗局，比如机构可以选择对他们策略最有利的时间段，比如5年回测，收益率是10%，10年回测收益率只有8%了，那他可能就选择5年的数据展示给你，还有干脆就是为了得到一个完美的数据，比如很多投资公司都会这么干，先给你一个主题，要求在过去10年得到15%的年化回报的组合，并且标准差不能大于10%。然后你就用计算机跑数据，通过一定的比例配比，得到一个近似于完美的组合，总是大涨，回撤还小。但其实这就是那只打字机前面的猴子，你非要让他再写出一本书。结果可想而知。

分析企业财报的时候，很多人也同样会犯错，比如一家企业连续几年业绩增长，就是经营状况改善了吗？至少华尔街是这么认为的，他们总是把业绩连续改善的公司，视为买入的对象，但这很可能是因为经济周期的波动引起的，其实公司什么也没做，只不过上市公司的样本足够大，有几千家公司可以选择，所以华尔街总能找到正确的案例，而那些失败的案例也就黑不提白不提了。买入并持有策略，也是一样，买入并持有美国，确实赚了很多，但是买入并持有巴西，阿根廷，以及其他的一些小国家呢？可能并非这么完美。

我们生活中也有各种各样的这种例子，比如大家总是爱举例，某某神医，华佗在世，我隔壁家的吴老二脑血栓后遗症，吃了它给找的下蛋公鸡，一下就好了。足以见得医术高超。这就是普通人的想法，证有不证无，只要有一个成功的，他就信。即使这个事是真的，那么很可能也只是个巧合而已，而科学的逻辑是，你得找好多吴老二，每个都治好，他才承认你是神医。所以有人黑中医，有人捧中医，所有的矛盾其实都是对于数据论证的态度，新冠病毒期间，微信上就有人传播，有个中医，自称可以治疗新冠肺炎，并且还拿出了视频，治好了一个老太太，然后还哭诉，自己有力使不上，有关部门不让他去前线，结果弄得群情激奋，这就是智商税了，先不说这个老太太是真是假，即便是真的，治好了一个就说明方法有效了，很多新冠病毒感染者也是靠着身强力壮自愈的，那么是不是说我们就完全不用管了，等着大家自己好就行了，肯定是不行的，因为有自愈的也有病死的，不能因为有几个自愈的你就认为大家都能自己好。

最后作者也澄清了一下，他的意思并不是说每一个富人都是靠运气，随机得来的财富，他只是说，随机性或多或少不可避免，老齐认为这个说法是比较客观的，努力还是需要的，但运气也是必须的，否则你让他重新走一遍试试，反正老齐自己是没有信心重新活一遍的。即便我依旧很努力，但很可能也达不到今天的成绩。

下面作者说了一下生活中的非线性，比如在沙滩上堆城堡，一开始很好，堆上去沙子，城堡就越来越高，但是这种东西大家都知道，不可能无限长高，总有一个节点是要塌下来的。于是有小孩就说，最后的一粒沙子破坏了整个结构。也就是我们说的压倒骆驼的最后一根稻草，这就是非线性，也叫作混沌理论，就是一点点变化引来的不成比例的反应。

比如生活中有些大明星名利双收，大家会说他们颜值高，努力，演技好，但问题是其他演员，颜值也很高，演技没准更好。但就是不红。那么他们的差距到底来自哪里呢？也许只是一部戏，一个角色而已，而再往前倒，也许只是一次试镜，一次对话。就改变了这个演员一生的命运。

为了回答演员走红的随机性，作者还顺带说了一个有意思的事，告诉我们随机性并非坏事，他说我们键盘上的字母顺序都是打乱的，为什么不按照abcd的顺序排列呢？其实键盘是从打字机演变而来，而打字机一开始是要通过色带的，最早的打字机技术并不过关，所以打字的速度太快，容易让色带卡死，为了避免你打的太快，太容易，所以才随机排列了字母，后来打字机过时了，进入了计算机时代，有人就想能不能把字母重新排回来，但是事实证明，按照顺序排列的字母，大家反而很不顺手了。这就能解释上面那个演员的例子，他们之所以走红，也许恰恰是因为走红，大家已经习惯了这种路径依赖。别人都喜欢，你不喜欢就好像格格不入。就好像球迷不是喜欢梅西，就是喜欢C罗，你说你喜欢，范志毅那就不能愉快的玩耍了。

这就形成了一个信息时代的特有规律，叫做赢家通吃，促成了大量资源，通过互联网技术，像少部分人手中集中，就比如老齐这里，如果放在30年之前，我要讲课，顶多也就是身边的100个人有缘听到。但是利用互联网技术，现在我们已经聚集了几万人。而这几万朋友分散在全国各地，大家之前可能是跟张三李四王二麻子学投资的，最后都发现老齐讲的不错，于是就都找我来了，那么张三李四王二麻子就没有粉丝了，以前他们本来也能指着这个行业吃饭的，现在就相当于被老齐砸掉了饭碗。但我并没有直接攻击他们，他们也并不知道，谁砸掉了自己的饭碗。

随机性在生活中也有很多的应用，比方说我们很多人都犯有选择恐惧症，不知道是看电影还是吃饭，说明这两个娱乐活动对你的效用基本相等，才会难以抉择，如果老齐跟你吃饭，一个肤白貌美大长腿的美女陪你看电影，那你肯定毫不犹豫的选择看电影，效用明显差别的时候，是不会有选择恐惧症的。那么遇到选择恐惧症该怎么办，传统的智慧就是扔鞋，扔硬币，然后随机选择一个。这就是靠随机性，来破解效应相同的困局。总比选不出来，最后啥也不干，最后浪费掉时间要好。比如我们都听过布里丹之驴效应，也就是说一边吃草，一边喝水，最后驴两个都想去，但又都不想放弃最后站在原地，纠结的饿死了。

所以我们要适应这种两极分化的世界，要么你成为赢家，要么成为输家，你很难在中间求得生存。最终想混日子的人，都会被推到输家的阵营。这点老齐还可以多说一句，有人总是想赚点小钱，做点小生意，现在已经不是那个年代了，巨头们到处攻城略地，你的便利店，很可能就被电商配送给吃掉了所有利润。所以做生意之前，一定要想想自己的优势所在。想混日子就别创业。

有的时候，我们感受到的概率，和实际的概率是不一致的，以至于我们经常选择用不合理的概率去赌博，这又是什么意思呢？明天我们来看看之前讲到的那个交易员，塔利波身上发生的故事，来告诉大家为什么我们对于概率总是有偏见