个人养老金一周年投资者行为洞察：近7成的收益预期在3%~8%

11月24日，华夏基金发布《个人养老金一周年投资者行为洞察报告》，剖析个人养老金投资者的行为特征。

而就在去年11月25日，我国个人养老金制度正式在36个先行城市或地区实施。

据了解，该《报告》在调查问卷的样本选取上，重点覆盖了36个个人养老金先行城市/地区，选取了20-60周岁年龄段、月收入8000元以上的个人养老金主流参与群体，共收集超过11000份问卷样本。

从客户调研数据看，从缴存到购买，80后、90后中青年人群占比逐步上升，合计占比达68%，表现出更强的投资意愿，不过，部分95后、00后年轻人群也开始行动。

同时，月收入1.2万元以上的人群缴存率和已购率更高，开户、缴存、购买的占比逐级上升，此外，已婚已育的人群养老意识也更强，从开户到购买占比较高。

从开户的驱动因素看，对个人养老金未来的增值预期是投资者选择开通账户的主要原因，其次是希望未来能多一份保障，此外，也有投资者是被税收优惠、参与奖励所吸引而开通账户。

从缴存情况看，投资者两年累计平均缴存金额超万元，收入越高缴存金额越高，38%的投资者累计缴存金额在5001-11999元之间，一般而言，年末是个人养老金缴存的窗口期，缴存金额仍有提升空间。

从购买的个人养老金产品类型上看，选择购买多种个人养老金产品的投资者占比达47%，多元配置和单一投资各占一半左右，这表明，投资者开始尝试多元化的养老资产配置手段。

从组合选择上看，“储蓄+保险”是第一选择，而“基金+”组合也受到投资者青睐。

而在具体选择产品时，产品收益和稳定性是投资者购买养老金产品时的主要考量因素，其次是关注产品的投资范围和申赎灵活度。

调研数据显示，近7成投资者对个人养老金产品的收益预期在3%~8%，28%的投资者甚至希望年化收益率达到8%以上，在选择个人养老金基金产品时，80%投资者会关注产品的安全性。

从华夏基金个人养老金基金Y份额实际购买者的数据来看，主力购买人群主要集中在男性、35-45岁人群，以北上广等一线城市居多。

从产品购买情况看，华夏基金旗下9只Y份额基金户均持有金额约为7289元。

这份《报告》还从如何提升个人养老金参与度等方面进行了建议。

《报告》称，通过调查可以看出，产品收益不及预期、产品池小等问题阻碍了投资者开通养老账户，而产品种类少、介绍不清晰、吸引力不够等问题则影响着投资者购买养老金融产品。

在后续产品上，投资者期待更多优质个人养老金产品和产品组合。

在养老知识上，投资者最想获得的知识是养老金产品如何选择，其次是希望获取投资策略和技巧。

在养老金融服务方面，投资者最希望获得业务咨询服务和养老规划服务，此外，也希望能够获得专业的风险管理建议、专人投顾服务等。