112期【读书笔记】 徐明星《趣说金融史》14 20211113

你好，我是币同学。这是我分享学习的第112天，每天学习进步一点点。

关键词：第十四章金融的轮回：中心化金融与分布式金融。

说起金融轮回，大家应该并不陌生，即便是对金融甚少关注的人，也听说过10年一轮回的金融危机。在现代金融的百年历史中，金融监管不断轮回，经济周期不断起伏，全球经济秩序也在不断更替，可谓是你方唱罢我登场，各领风骚“不几年”。

但是今天我们想聊的不是这样“小家子气”的轮回，而是一个更加“荡气回肠”的轮回。

如果历史告诉我们，金融的轮回不可避免，不如让一切回归事物的本质和原点。如果中心化的金融，总是不可避免地走向堕落和衰退，如果靠任何完美设计的制度、严格管控的法律都无法战胜人性的贪婪和历史的惯性，不如去中心化，通过技术手段构建一个点对点的金融体系，从源头上消灭问题。这样是不是就可以终结这个百年轮回，跳出历史，继续往前走了？

金融的原点是以物易物，其本质就是点对点交换。比如我有一只鸡，你有一只鸭，我们交换一下，于是我有了一只鸭，你有了一只鸡。把鸡和鸭替换为世界上的万事万物，仿佛都可以成立，那么我们是不是可以这样认为：只要我能找到恰好想要交换的人，我就总能获取我需要的东西，仅凭点对点的以物易物，我的生活便可以过下去了？

这在理论上是没有问题的，但在现实中绝无可能。

如何让不可能变成可能呢？我们需要解决几个问题。其一，物理上的位移，把物理世界上的万事万物映射到数字世界，这样便可以超越时空的限制，在点对点交易时拥有全世界所可以交换的物品的信息。其二，双方认同的价值，我认为我的鸡可以换两只鸭子，但你认为只能换一只，双方无法达成一致，这项交易便无法达成。其三，交换行为需要监管人，我把我的鸡放进了量子传送通道，你却不把鸭子放进来，有没有人管呢？

第一个问题就像是金融的数字孪生。当然，映射并不是指信息的上传，比如把银行卡的余额信息登记在银行账户中，把房产证登记在管理局的管理系统中。这些信息上传类的数字化，仅仅是对物理世界变动的记录。在数字世界重新构建物理世界的金融，既包含对现有状态的记录，也包含其背后价值网络和关系的映射，映射后的数字世界应该是有自主衍生的特性的。

而第二个问题更像是区块链技术中的共识机制的问题，第三个问题对应的则是区块链技术中的智能合约。

既然这些问题最终都指向了区块链，我们便来探究一下，基于区块链技术构建的金融体系和现行的金融体系究竟有什么不同。

区块链是一个分布式账本数据库，初衷是通过去中心化、弱中心化解决信任问题。基于区块链技术，可以构建一个分布式金融网络，网络中各个节点的权利和义务相等，每个节点都可以查看整个区块链上所有的信息，且信息实时更新、不可篡改，节点之间的交易也是以点对点的方式进行。同时，智能合约用代码把规则写于不可篡改的区块链上，区块链网络中的每一笔交易、每一个约定，有且只有一种可能，那就是执行。

有了支持点对点交换的技术，我们再把可以用来交换的万事万物，比如劳动的产出、某个创意的价值、某种实体商品、某种抽象服务都映射到区块链网络中，实现万物通证化，在数字世界重构人类的价值体系。这样一来，让人类社会的金融体系从根本上发生改变，似乎也没那么难办了。

如果说人类的本质是复读机，金融的本质可能就是轮回，而区块链便是打破金融轮回的钥匙。基于区块链构建的分布式金融世界，可以重构人类的价值体系，从以物易物到中心化，再到点对点的分布式金融，打破轮回后的金融，进入了一个更大的“轮回”。

当然，这些都是过于遥远，也过于理想化了。我们回到现实世界，谈谈对于当下这个时间节点来说，分布式金融有什么作用。

现今的中心化金融体系存在的最核心的问题，便是安全和隐私的问题。

首先是安全问题。我的钱并不属于我，而是中心化金融机构给做给我看的一串数字。一旦中心化的金融融机构被攻击，数据紊乱，我的钱便会消失无影，而我为了获取这些钱所交换的价值也会被直接抹去。换句更通俗的话说，古代社会，即便江山易主，我尚能带走自己的金子，证明我确实拥有过；现代社会，如果所有银行和政府都消失了，账户的数据直接清理，我拿什么证明我的钱属于我呢？

其次是隐私问题。我的数据也不属于我，交易的实名制、各种软件的信息收集，让生存在人世间的我，仿佛一个透明人。换句话说就是，可以用纸币买卖的时候，无人知道我的钱是怎么挣来的，也没有人记录我到底买了什么；但是现在，无论购买什么都会被记录下来，相关信息也可能被一部分人获知。

基于区块链的分布式金融具有匿名性，通过密码学保护交易的隐私安全，别人无法知道你在区块链上拥有多少资产，以及和谁进行了交易。同时，区块链是集体维护、不可篡改的分布式账本数据库，你的数据或者说钱，是存在于只属于你的“地址”上的，谁也没法转走。想要强行篡改，可能需要同时攻陷一半以上的节点，而这是目前的算力所做不到的。你甚至可以买一个硬件钱包，把你的钱锁起来。

虽然有如此多的好处，但现有的分布式金融依然存在区块拥堵、需要扩容等诸多问题。因此，刚刚诞生的分布式金融体系，还不足以承担人类金融体系的重担，只能作为对现行中心化金融制度的补充。

比如，一些人不追求快速和高效，而更注重安全和隐私，分布式金融就是一种很好的选择。再比如，在常年战乱的国家、贫穷落后的地区、银行、借贷机构等金融设施并不完善，当地人无法享受金融服务，无法进行跨国转账、无法购买社保、无法找到担保人借钱，分布式金融也可以为这些地区提供成本几乎为零的金融服务，实现金融普惠。

分布式金融为人类打破金融轮回魔咒提供了一种可能，那就是让事物回归本质。当金融的智慧，从经济学家们的个人智慧变成每个人的实践，或许会让处于金融秩序下的渺小的我们，在挣钱这件无趣的事中，找到微小的价值。

分布式金融体系的发展，是否会带来一种超出我们的认知的全新的金融概念和社会形态，我们拭目以待。

第十四章就结束了，《趣说金融史》也读完了，相信你也与我一样，受益匪浅。

今天就学习到这里，明天见。