试听180秒第十九课：板块轮动的掘金法则1

对股市多少有点了解的人，应该都听说过板块轮动。而很多一飞冲天的龙头股，正是各大板块的零头羊。通常，庄家欲运作一个热点板块时，也会从行业里具有强大影响力和号召力的两三只龙头开始。下面，笔者就重点讲解一下板块效应及掘金法则。

一、板块轮动的奥秘

在股市交易中，板块轮动是指同一板块内的股票之间因具有同一特点或同一题材而具有有机的联系，当某只龙头个股上涨时，也会带动同一板块内的其他股票上涨，而不同板块轮番启动，如昨天金融板块领涨，今天换着地产板块领涨，就会形成明显的轮动效应。

事实上，任何一轮牛市都离不开热点板块的持续推动。比如，当大盘刚刚由结束一轮熊市，开始转向牛市时，都需要超级权重股（如银行板块、地产板块、有色金属板块等）带领大盘指数向上攻击压力重重的关键点位。

当大盘在超级权重股的带动下，将低迷的人气激活之后，就会轮到其他行业龙头接棒发威。每当这个时候，各种概念板块和题材股就会逮着一点利好消息就爆炒一番，形成百花齐放的大好格局。尤其是，此前卧倒不动的各类机构开始发力，不据自己的喜好拉升行业龙头，而手法凶悍的游资，更喜好采取打一枪换一个地方的策略，到处点火，搞得市场做多氛围高涨。

根据笔者常年观察得出的一个规律或者说奥秘，每一轮牛市的开始和结束，基本都是先由超级权重强力推动大盘向上连破重要压力位，然后具有较强号召力，业绩优秀的行业龙头轮番发力，板块轮动开始，接下来就是价格处于低位，尚未被充分挖掘的普通股上涨，当前面的这些股都被炒过，再无可炒作的目标股时，就该轮到业绩很差的股如ST上场，此时一轮牛市也将宣告落幕。

至于说板块轮动哪个板块先涨，哪个板块后涨，这个就要看政策面和题材面的情况了，并无约定俗成的规律。需要特别说明的是，一般情况下，长线投资者因为持股时间相对较长，几乎不受板块轮动现象的影响，但短线投资者则必须深入理解和熟练把握，以达到让盈利奔跑起来的目的。

二、捕获板块领涨股

在股市日常交易中，投资者经常会看到，原来异常沉闷，交易清单的大盘，有时突然出现热点板块，一些板块龙头个股被快速拉升，并形成集体联动的板块效应，原本萎靡不振的大盘会加速强势上攻，甚至突破上方强大压力，站稳关键点位。

抛开相关部门在盘中突发重大利好政策，刺激相关板块集体上涨的特殊情况不说，一般而言哪个板块率先启动，大多数是经过庄家经过周密计划的。具体操作时，庄家会选择一到两只在行业内具有龙头地位的个股作为目标，突然用大资金连续买入，推动其股价快速拉升或直接打上涨停板，让人感觉想跟进却来不及的感觉。

虽然部分庄家的目的，主要是为了提振市场信心，不为短期出货赚钱，尤其在熊市低迷期，股价大多处于低位，庄家就算将板块龙头股拉上两个涨停，也不见得有多少人敢跟进，出货自然也比较困难。但也确实有一些庄家正是利用这种突然出现的“赚钱效应”，吸引场外观望资金进场买股。一方面，此举可以让更多的资金维持目标股起码不至于跌得稀泥哗啦；另一方面，在熊市中，为数不多的龙头股进入涨幅榜前列，还是能够吸引部分胆大的投资者入场，而当人气被激发，股价涨至一定幅度后，庄家可以暗中出货，达到掩护出逃的目的。

总的来说，不论是处于熊市还是牛市，当发现龙头股启动时，尽管风险时刻都存在，但也是散户高手闪电出击的大好机会，如果技术过硬，对庄家的操盘手法熟悉，时机把握精准，还是容易抓到短期内翻番的超级牛股的！具体操作方法如下：

1、第一时间发现并研究热点板块

庄家向来不打无准备之仗，选择哪个板块作为热点启动，都是周密筹划的，肯定不是随随便便，在出手之前，他得考虑该板块能否得到市场普遍认同，投资者是否愿意积极跟进的问题，否则，他自己自弹自唱，岂不是做亏本买卖？比如2017年就出现了白酒等热点板块。

当然，散户投资者要想在短线操作上赚钱，必须要锻炼出一双火眼金睛。平日里，要有意识地多研究国家政策动向，以及利好政策出台后，对哪些区域和行业里的上市公司有帮助，相关板块龙头股是哪些，提前在行情软件上将这些潜在目标个股放入自选板块，一旦相关板块突然启动，即可做到第一时间发现研究热点板块，并迅速作出决策。

那么，如何判断目标板块已经开始启动呢？

1）、观察涨幅榜。在大盘非大涨大跌的正常走势下，涨幅榜前30名中（排除当天上市的新股），当某板块的个股达到四分之一左右，同板块涨停个股密集上榜，且连续三至四天都出现类似情况时。

2）、监测板块异动。不同的股票软件可能在板块分类上略有不同，但大多都会按照行业、地区、概念等分成两百多个类别。如果在软件的板块分类中监测到某个板块连续三四天进入涨幅榜前列时，表明该板块异动，极有可能成为一段时间的领涨板块。

2、最快速度识别抓牢领涨龙头股

大盘要想持续走高，自然需要热点板块来推动行情向纵深发展，而热点板块能否有序轮动起来，又需要龙头个股振臂一呼号召“群雄”。很多经验丰富的庄家，会同时进驻同一板块内的多只个股，只要拉高其中一两只龙头个股时，场外资金眼看龙头股已经有一定涨幅后，会立即涌进板块内的其他个股，做多人气被点燃后，有时会出现大多数板块下跌，而领涨板块的上市公司全线上涨的局面。

因此，散户朋友要想让盈利奔跑起来，除了前面谈到的跟庄技巧之外，还得学会以最快速度识别抓牢领涨龙头股。否则，当龙头股涨幅很大后，再追进去风险很大。根据笔者多年经验，庄家选择用于发动领涨行情的龙头个股，大多具有盘子适中（太大占用资金太多，太小难以提振人气），业绩尚可，具有一定号召力，短期无明显利空等特征。如2017年涨势如虹的白酒板块，龙头个股是贵州茅台。

3、买前观察量价配合和技术形态

前面谈到要以最快速度抓牢领涨龙头股，是不是意味着一看到有个股发射升空，就立即跟进买入呢？答案是否定的。此时，除了考虑该股是否属于热点板块龙头股外，买前还要重点观察其量价是否配合，技术形态是否走稳。比如，某只龙头个股其他条件都不错，但当它突然启动时，全是小单买，大单卖，KDJ和MACD等技术形态并未配合，成交量并未放大，如果直接杀进去，很容易跳进庄家设置的诱多陷阱。

4、见势不妙及时卖股离场

所谓兵无常法，水无常形，板块轮动四个字已经揭示了变化是基本特征，领涨龙头自然也是不断变化的，尤其是短线操作，一定要随机应变。让你发现手里的领涨龙头股在经过一段时间的拉升，量能放大，但股价却再也涨不动，并且相关技术指标出现背离时，多半是庄家出货前兆。尽管强势牛股不会一下子就跌下来，庄家会在高位托着股价股价不跌暗中出货，建议见势不妙先行卖股离场再说。即便判断失误，股价又继续上涨，也没什么可后悔，大不了继续寻找下一只龙头股。如果你看好该股后期表现，也可以静待回落整理时再度入场。