5年期货市场赚取1亿多的老火鸡彭润涛（一）盈利丰厚的原因

想不想知道，五年间如何在期货市场赚到上亿财富的秘密？听听中国版"老伙计"彭润涛的故事。他如何将交易变成一种艺术，实现财富自由？从止损铁律到牛市持仓，小额交易背后的智慧，再到打破规则的艺术，他如何平衡交易与规则？又是什么让他在2020年大赚特赚？走进交易大师的世界，解锁财富增长的实战秘诀。别让机会溜走，一起探寻交易之路上的魔法公式。

02:02 交易者的成功之道：努力与缘分的完美结合

04:06 交易大师的牛市秘诀：坚守持仓，远离频繁交易

06:06 重仓交易的秘密：如何获取高额收益且控制风险？——彭润涛的成功之道揭秘！

08:07 资深交易员分享：如何在波动剧烈的期货市场中重仓交易？

七禾网1、彭先生您好，感谢您和七禾网进行深入对话。您在七禾网实战排行榜展示的账户“老火鸡”，展示了近5年时间，账户盈利7400余万元。请问您是如何看待自己从期货市场中获取的人生财富的？您认为您能在期货市场上盈利丰厚的关键原因是什么？

彭润涛：这个问题我觉得有点不好回答，我勉强总结了八个字：因上努力，果上随缘。我从2012年开始基本上就是专职交易，因为我一直很喜欢做交易。有的时候不一定完全是为了赚钱，但我就是喜欢做交易，以前我都是业余做，刚开始拿了10万块钱做期货，后来发现期货不能业余做，不能像做股票那样，股票我是周线交易，因为以前做点生意事情有点多，基本上只有周末才有时间去看看股票行情，而期货日间波动很大，有些行情不能错过。

我以前长期经营自己的生意已经积累了一些财富，生活开支可以不依赖期货的收入，不是很急于赚大钱，心态相对比较平和，能够制定一个比较切实的目标。一年能够有百分之十几、二十几的收益就觉得还可以，盈利目标不高，是一步一步做起来的，所以我是平常心看待这个财富，这些钱跟那些真正的大鳄比也不多。因上努力，果上随缘，能够做到什么样就做什么样，也就是随缘。

能够在期货市场上盈利比较丰厚的原因，我自己总结了一下，第一是止损，我从股票转过来后，从开始做期货到现在，按年计算每一年从来没亏损过，我觉得主要原因是，我做股票交易，特别是做外汇交易，培养了我很强的止损的意识，做外汇虽然投入金额很少，但是止损我却很坚决，外汇盘中我要求自己必须要设止损，甚至有的时候止损了我都不知道，因为它是24小时交易的。

第二点，就是牛市行情持仓不动。我的这个网名“老火鸡”，来源于《股票大作手回忆录》，里面的帕特里奇就叫老火鸡，他每次都说：这是个牛市。实际上就是叫我们不要频繁杀进杀出，牛市中持仓不动就好，书中总结道：真正的大钱都是坐着不动赚来的。我取这个网名，是因为我就有拿不住单子的毛病，这本书我看了好几次，我觉得应该向老火鸡学习，在真正大行情面前要持仓不动，所有的超买超卖等指标全部都可能会失效。

第三点就是坚持小额交易。我从刚开始就坚持小额交易，任何时候我的开仓风险都不超过1%，甚至更小得多。

第四点就是要遵守自己制定的游戏规则。

还有一点我认为也很重要，就是要做交易记录，我从2012年10月第一次做交易，就开始详细地做交易记录，特别是对亏钱的交易做好分析研究。

最后一点，我是做主观交易的，有的时候还要打破游戏规则。因为交易做久了，虽然有很机械的规则，但是有的时候也忍不住会打破这个规则。打破规则做交易总体来看不太好，但是如果始终严格去遵循这个规则，也会有一些问题，所以这就像一个生态平衡一样，我如果始终严格去遵守，有的时候也不好，我如果经常去打破它，有的时候也不好。因为我不是那种纯粹的量化交易，所以我总在这中间坐跷跷板，有的时候打破一点规则，但是总的来说，我打破规则的时候，因为都是小额交易，亏损的话也不大，但如果要完全地去遵守，也会有问题。所以我觉得做交易记录是很重要的，我从2012年第一次做交易开始，就详细地做交易记录，以前是用笔记本记录，现在用Excel表或者截图，起码有几千笔交易记录，每一笔都要记。但是因为我使用的交易周期比较长，所以工作量并不太大，我每个月大概记录十几二十笔，都是详细记录，特别是对亏钱的交易。

七禾网2、您的账户“老火鸡”，2020年以来盈利大幅增长，请问您主要是抓住了哪几波行情？

彭润涛：2020年趋势性确实比较好，基本上每个品种我都有抓到，比如油脂、黑色等，虽然每个品种仓位都很小，但平均都赚了几百万,少的赚一两百万，多的赚三五百万。有些品种是基本从头抓到尾，比如原油、白银，有的减仓出来得早了一点。但是要说哪个品种印象最深，这是没有的，我觉得都差不多。

七禾网3、您表示，您做期货的资金最近7年增长10倍，最大回撤13%左右，请问您通过技术分析、手工交易的方式能做到高收益、低回撤的主要原因是什么？

彭润涛：这个问题前面我也提到过，小额交易，回撤自然就小。还有就是方法论，我只学习了一点粗浅的统计学知识，但也知道在统计上你一定要有个正期望，没有这个，就不可能形成一个正期望值的系统。

其实交易不外乎三个方面，资金管理、交易技术和交易心理。我觉得其中最重要的是资金管理，一定要坚持小额交易，不要想一口吃个胖子，资金管理你坚持得好了，哪怕你方法有点问题，也还能有时间去改进它，如果说资金管理没做好，有可能就坚持不到改进方法的那一天。

第二点就是方法论，在统计上你要有个正期望，或者正预期的系统，所谓预期，胜率和盈亏比结合起来就是预期，所以说预期必须是正的，没有一个正预期的系统，你是不能做交易的。

七禾网4、近期期货市场行情波动巨大，您是根据技术分析交易的，而您近期的仓位比较重，最高仓位甚至达到70%以上，且您近期的持仓几乎都是多单，请问您近期敢于重仓交易的原因是什么？

彭润涛：最近仓位重，是因为很多是我前期的持仓，仓位重和风险高，我觉得不是必然关系。我大概有一半左右都是前期的仓位，比如螺纹钢，我大概是几个月前开的仓，我是移动止损，价格越来越高，保证金就会越收越多，因为一直持仓，占用保证金就多了，但是我的止损位其实早就在盈亏平衡点以上了。因为我持仓的品种非常多，所以占用我的仓位就比较大，我多的时候大概同时持仓几十个合约，有的时候总仓位甚至都会达到90%以上。

我受马科维茨组合投资理论的影响，做交易一直都坚持组合交易，期货的组合跟股票不一样，期货组合会形成一些自然的对冲，股票很难形成自然对冲，因为股票有“看大盘做个股”的问题，所以股票的组合意义其实没有期货大，期货组合很有意义，它容易天然地形成一些对冲的效果。股票有时候可以重仓，期货我觉得还是应该坚持分散的策略。